又一项“超级工程”落地。近日，“东数西算”工程正式全面启动，在市场预估的千亿级投资拉动背后，资本市场又迎来了重要的投资主题。有分析指出，数字经济作为确定的发展方向，“东数西算”工程的启动更是激活了市场的做多热情，多只相关概念股连拉数个涨停板。整体而言，数字基建领域有望持续发力，相关产业链将不断受益。
建国家算力枢纽节点 数字基建站上风口
日前，国家发展改革委、中央网信办、工业和信息化部、国家能源局联合印发通知，同意在京津冀、长三角、粤港澳大湾区、成渝、内蒙古、贵州、甘肃、宁夏等8地启动建设国家算力枢纽节点，并规划了10个国家数据中心集群。至此，全国一体化大数据中心体系完成总体布局设计，“东数西算”工程正式全面启动。
目前，我国数据中心大多分布在东部地区，由于土地、能源等资源日趋紧张，在东部大规模发展数据中心难以为继。而我国西部地区资源充裕，特别是可再生能源丰富，具备发展数据中心、承接东部算力需求的潜力。实施“东数西算”工程，加快推动数据中心向西大规模布局，目的就是要实现数据中心合理布局、优化供需、绿色集约和互联互通。通过全国一体化的数据中心布局建设，有助于提升国家整体算力水平，提高算力使用效率，实现全国算力规模化集约化发展;也能就近消纳西部绿色能源，持续优化数据中心能源使用效率。从这个角度而言，“东数西算”既是适应数字经济发展的必然要求，也是着眼实现“双碳”目标的战略选择。
业内人士分析指出，基础设施建设是推动数字经济的根基，到2025年数字经济核心产业增加值占GDP比重达到10%。在较大的增量空间下，数字基建成为其增长的保障。此外，中央经济工作会议对2022年全年定调为稳增长，同时提出了基建适度超前，在此背景下，数字基建全年有望持续发力。
算力成为核心生产力 概念股涨停“刷屏”
受利好消息提振，“东数西算”概念股成为近期震荡市中最 耀眼的明星。从2月18日起，“东数西算”概念股集体走强，多股封死涨停板。随着市场解读的进一步深入，资金对“东数西算”的挖掘力度进一步加大。2月21日，依米康、首都在线、亚康股份、南凌科技、亚康股份、奥飞数据等6股秀出“20CM”涨停。此外还有浙大网新、常山北明、南兴股份、证通电子、海量数据等17股封死涨停。值得一提的是，在超过20只涨停个股中，逾10只在前一交易日同样以涨停报收。可以看到，资金对“东数西算”概念的追捧热度十分火热，不仅短线资金积极做多，也有机构资金参与其中。
对于“东数西算”工程启动，业内也是纷纷看好。国联证券分析指出，“东数西算”涉及八省二区四市及三大电信运营商等央企，假设约50个示范项目，将拉动1000亿元左右投资规模。中泰证券表示，稳增长背景下，数据中心产业链条长、带动效应强，有望充分受益“东数西算”工程推进，拉动我国云基建板块整体投资支出。
可以看到的是，“东数西算”涉及面广，在顶层设计出炉后，投资支出将明显加快，从而推动相关行业迎来新的需求。华鑫证券分析师宝幼琛指出，当前新一轮科技革命和产业变革正在重塑全球经济结构，算力成为数字经济的核心生产力，成为全球战略竞争的新焦点。截至目前，我国数据中心规模已达500万标准机架。随着数字经济的不断推动，数字技术向社会各领域全面持续渗透，全社会对算力需求仍十分迫切，预计每年仍将以20%以上的速度快速增长。算力已成为国民经济发展的重要基础设施。加快推动算力建设，将有效激发数据要素创新活力，加速数字产业化和产业数字化进程，支撑经济高质量发展。“东数西算”工程的实施，奠定了我国数字经济发展的基础，同时对促进经济发展起到重要作用，行业即将迎来快速发展，带动IDC、ICT设备、光模块、温控等细分行业的市场需求。
西部可再生能源丰富 四川具有突出优势
“东数西算”的提出，一来将解决我国数据中心分布不均衡的问题，优化资源配置，同时能有效扩大投资。
有行业分析师指出，我国数据中心大多分布在东部地区，土地、能源等资源日趋紧张，在能耗“双碳”背景下，继续发展难以为继。而西部可再生能源丰富，具备发展数据中心、承接东部算力需求的潜力。对于后台加工、离线分析、存储备份等对网络要求不高的业务，可由西部数据中心承接。根据业内预估，“东数西算”工程每年投资体量会达到几千亿元，对相关产业拉动作用会达到1：8，四川省作为“东数西算”工程布局的重点地区，也将受到明显拉动。
就四川来看，在基础方面，近年来四川数字经济产业发展步入快车道。四川省委十一届三次全会以来，四川将数字经济纳入“5+1”现代工业体系重点打造。去年，四川省数字经济核心产业增加值达到4012亿元，同比增长约18%，高出GDP增速9.8个百分点。此外，在四川进行“东数西算”工程布局，还有不少的突出优势。除土地成本偏低，四川最突出的优势是清洁能源富集。近年来，借力国家清洁能源基地建设等契机，四川清洁能源产能再上新台阶。目前，四川水电装机容量和年发电量、天然气(页岩气)探明储量和年产量均居全国第一，风能、太阳能的开发空间极为广阔。而数据存储、传输等处理领域是用电强度极大的产业。
回到资本市场中，四川作为“东数西算”工程布局的重点地区，具有行业优势的相关上市公司将率先受益。具体来看，近年来正聚焦于信息数据领域的依米康，专注于为云计算及数据中心等数字物理基础提供全生命周期整体解决方案及服务，公司目前已经深度参与了川西数据IDC项目。同时公司还进一步增资川西数据，促进公司整体实力提升，符合公司长期战略发展及投资者利益。身处通信行业超30年的鹏博士，通过持续精进数智服务平台，赋能更多企业数智化转型。在数字经济“十四五”规划大背景下，数字化转型已经成为大势所趋，公司有望受益。
在二级市场反应中，依米康、鹏博士等多只受益“东数西算”提振的川股2月21日均以涨停报收。(本报记者 林珂 文/图)
